Exposição (Exposure) definition

Exposição é o montante de risco financeiro associado a uma transação aberta, ativo, moeda, setor ou carteira. Mede até que ponto o movimento do preço o pode afetar.

A exposição pode ser medida pelo valor da posição, pela percentagem da conta, ou por classe de ativo, moeda ou região. Manter várias posições no mesmo mercado dá-lhe uma exposição concentrada, o que aumenta o risco se esse mercado se mover fortemente contra si.

A exposição é a dimensão do risco; a alavancagem é o que permite que uma pequena quantidade de capital controle uma exposição maior. Reduz a exposição para limitar a perda potencial e aumenta-a para procurar ganhos maiores, e atinge exposição zero num mercado apenas quando está sem posição, sem qualquer posição aberta nele.

Exposição (Exposure) Example

Tem uma carteira de USD 10.000.

Detém USD 2.000 em ações da Apple.

A sua exposição à Apple é de 20%, porque:

USD 2.000 √∑ USD 10.000 √ó 100 = 20%