US30

O US30 é um índice ponderado pelo preço que acompanha 30 grandes empresas blue-chip dos EUA e serve como uma referência líder para o mercado acionista dos EUA. Também é conhecido como Dow Jones Industrial Average (DJIA) e aparece no Google Finance sob o ticker INDEXDJX: .DJI.

O índice representa empresas de grande capitalização estabelecidas nos setores de tecnologia, finanças, saúde, consumo e indústria. O seu desempenho combinado é amplamente utilizado como um indicador da saúde da economia dos EUA em geral.

O índice é mantido pela S&P Dow Jones Indices, que seleciona os constituintes e supervisiona as alterações ao índice. O preço do US30 nesta página reflete o valor atual do índice, cotado em dólares americanos.

O US30 é ponderado pelo preço, o que significa que as ações com preços mais elevados movem o índice mais do que as ações com preços mais baixos, independentemente da dimensão da empresa.

O valor é obtido somando os preços das ações de todos os 30 constituintes e dividindo o total pelo Dow Divisor. O Dow Divisor é um valor ajustado para desdobramentos de ações, fusões e outras ações corporativas, para que estes eventos não distorçam o índice.

Esta abordagem difere da ponderação por capitalização bolsista, utilizada por índices como o S&P 500, em que a dimensão da empresa determina a influência. Na ponderação pelo preço, uma ação com preço elevado pode mover o US30 mais do que uma empresa maior com um preço por ação mais baixo.

O US30 é composto por 30 empresas blue-chip dos setores de tecnologia, finanças, saúde, consumo e indústria. Os constituintes são revistos periodicamente, e a composição muda quando empresas são adicionadas ou removidas.

A tabela abaixo mostra os constituintes atuais e os respetivos setores.

Constituintes à data da revisão mais recente do índice. A composição é atualizada periodicamente pela S&P Dow Jones Indices.

O preço do US30 é impulsionado por 5 fatores principais: política da Reserva Federal, dados económicos dos EUA, resultados empresariais, concentração setorial e sentimento geral do mercado.

• Política da Reserva Federal: as decisões sobre taxas de juro afetam os custos de financiamento e as avaliações das ações, movendo em conjunto as ações americanas de grande capitalização.
• Dados económicos dos EUA: divulgações sobre inflação, emprego e crescimento alteram as expectativas sobre a política futura e reprecificam o índice.
• Resultados empresariais: os resultados dos 30 constituintes, particularmente os títulos com preços mais elevados, podem mover o índice de forma acentuada devido à sua estrutura ponderada pelo preço.
• Concentração setorial: com apenas 30 componentes, um movimento forte em alguns grandes constituintes tem um peso desproporcionado no índice.
• Sentimento do mercado: mudanças amplas no apetite pelo risco fazem com que as ações americanas de grande capitalização subam ou desçam em conjunto.

Estas forças atuam ao mesmo tempo, razão pela qual o US30 pode mover-se rapidamente em torno de grandes anúncios e divulgações de dados.

Negociar o US30 dá-lhe exposição ao preço do índice Dow Jones sem possuir as 30 ações subjacentes. Lucra ao prever corretamente se o índice vai subir ou descer.

• A abertura de uma posição de compra (long) gera lucro se o preço do US30 subir.
• A abertura de uma posição de venda (short) gera lucro se o preço do US30 descer.

O US30 está disponível como CFD cash e como CFD de futuros. Os CFDs cash não têm data de expiração e incorrem em swaps overnight, enquanto os CFDs de futuros têm uma expiração definida e não têm swaps diários, o que é adequado para posicionamentos de mais longo prazo. Ambos podem ser negociados em MT4 e MT5, com análise da Trading Central e dados de sentimento de mercado disponíveis para apoiar as decisões.

O US30 oferece 6 benefícios aos traders: elevada liquidez, negociação bidirecional, sensibilidade macroeconómica, diversificação dentro das ações dos EUA, alavancagem e uma longa janela de negociação.

• O US30 está entre os CFDs sobre índices mais negociados, o que favorece spreads reduzidos e execução eficiente de ordens.
• Como é negociado como CFD, pode assumir posições long e short, atuando tanto em mercados em alta como em mercados em baixa.
• O índice reage à política da Reserva Federal e aos dados económicos dos EUA, criando configurações direcionais frequentes em torno de eventos programados.
• Um único instrumento oferece exposição a 30 empresas americanas de grande capitalização em vários setores, proporcionando diversificação dentro das ações dos EUA.
• A alavancagem permite-lhe controlar uma posição maior em relação ao seu depósito, dentro dos limites estabelecidos pelos reguladores aplicáveis.
• Os CFDs cash do US30 são negociados durante quase 24 horas nos dias úteis, oferecendo flexibilidade para negociar em diferentes sessões globais.

Negociar o US30 envolve 5 riscos principais: volatilidade dos preços, amplificação pela alavancagem, risco de gap, concentração e alterações de liquidez.

• O índice pode mover-se bruscamente em torno de divulgações de dados económicos e resultados empresariais, e um único movimento inesperado pode resultar na perda de todo ou parte do seu capital investido.
• A alavancagem amplifica estes movimentos, pelo que uma pequena variação adversa no preço do US30 pode consumir rapidamente a sua margem.
• O US30 pode apresentar gaps entre sessões quando ocorrem desenvolvimentos enquanto o mercado está fechado, levando a execução para além do seu nível de stop-loss.
• Com apenas 30 constituintes, um grande movimento em alguns títulos pode impulsionar o índice de forma desproporcionada, concentrando o risco.
• Os spreads alargam-se durante períodos de baixa liquidez fora do horário de pico de negociação nos EUA, aumentando o custo de entrada e saída de posições.

Uma regra comum de gestão de risco é não arriscar mais de 1% do seu capital total de negociação numa única operação.

O melhor momento para negociar o US30 é durante a sessão cash dos EUA, das 14:30 às 21:00 UTC (09:30 às 16:00 EST), quando o mercado acionista subjacente está aberto. A liquidez atinge o pico durante estas horas, os spreads comprimem-se e a execução de ordens é mais rápida. O CFD cash do US30 também está disponível durante quase 24 horas nos dias úteis, embora a liquidez seja menor fora da sessão dos EUA.

As divulgações programadas de dados dos EUA concentram a volatilidade dentro desta janela.

• O Non-Farm Payrolls, divulgado às 13:30 UTC na primeira sexta-feira de cada mês, frequentemente produz movimentos acentuados à medida que o mercado reprecifica as perspetivas económicas dos EUA.
• Os dados de inflação CPI e as decisões sobre taxas de juro do FOMC concentram o posicionamento institucional e podem gerar movimentos direcionais sustentados.

Pode começar a negociar o US30 diretamente nesta página. O gráfico em tempo real acima mostra o preço atual do Dow Jones, e o botão Negociar Agora convida-o a abrir uma conta de negociação.

Para colocar a sua primeira operação no US30 na TMGM, siga estes cinco passos:

1. Abra e verifique a sua conta de negociação TMGM.
2. Deposite fundos e confirme a sua margem disponível.
3. Analise o gráfico do US30 para identificar o seu ponto de entrada e direção.
4. Defina o tamanho da sua posição, o stop-loss e os níveis de take-profit.
5. Clique em comprar se espera que o índice suba, ou em vender se espera que desça.

A TMGM apresenta um preço bid e ask para o US30. A diferença entre ambos é o spread, que é deduzido da sua posição na entrada. Monitorize a sua operação aberta em relação ao gráfico em tempo real e ajuste o seu stop-loss à medida que o preço se move.

O depósito mínimo para começar a negociar o US30 na TMGM é de $100. O montante de que precisa além disso depende do tamanho da sua posição, do rácio de alavancagem e do requisito de margem.

A margem do US30 é calculada como o valor da posição dividido pelo rácio de alavancagem. Por exemplo, se o índice estiver a ser negociado a 38,000 e abrir uma posição de 0.1 lote com alavancagem de 1:50, a margem exigida baseia-se no valor da posição dividido por 50. Uma posição maior ou um rácio de alavancagem mais baixo aumenta a margem necessária para abrir e manter a operação.

O seu capital de negociação também deve ter em conta o custo do spread na entrada e margem livre suficiente para absorver flutuações de preço sem acionar uma chamada de margem (margin call). Arriscar não mais de 1% do saldo da sua conta por operação dá-lhe margem para gerir posições e suportar movimentos de curto prazo contra a sua direção.