Ang emerging market ay isang bansang may ekonomiyang umuunlad patungo sa antas ng kita, imprastraktura, at pinansyal na maturity ng isang developed market. Karaniwang mas mabilis ang paglago ng mga ekonomiyang ito kaysa sa mga developed na katapat at patuloy pa ring bumubuo ng malalalim at maayos na nare-regulate na capital market.
Nakakahatak ang isang emerging market ng dayuhang kapital kapag mas mabilis ang paglago nito kaysa sa mga developed economy. Nagkakaroon ng exposure ang mga investor sa pamamagitan ng mga lokal na share, government at corporate bond, currency, o mga fund at ETF na sumusubaybay sa basket ng mga bansang ito.
Ang emerging market ay nasa pagitan ng frontier market, na mas maliit at mas mahirap pasukin, at ng developed market gaya ng US o Germany. Ang kapalit nito ay panganib: maaaring maghatid ang mga emerging market ng mas mataas na return ngunit may mas malaking political, currency, at liquidity risk.
Bumili ka ng ETF na sumusubaybay sa mga share ng emerging market sa mga bansang gaya ng Brazil, India, Indonesia, at South Africa.
Kung malakas ang paglago ng mga ekonomiyang iyon at bumuti ang kita ng mga kumpanya, maaaring tumaas ang halaga ng ETF.
Kung humina ang mga lokal na currency o tumaas ang political risk, maaaring bumagsak ang ETF kahit patuloy na mahusay ang performance ng ilan sa mga kumpanya nito.