Wann sind die besten Zeiten für den Forex-Handel?
Die besten Zeiten für den Forex-Handel sind die Stunden, in denen sich zwei wichtige Handelssitzungen überschneiden. Diese Überschneidungsphasen erhöhen die Marktliquidität, verengen die Spreads und sorgen für stärkere Kursbewegungen.
Die beste Zeit für den Forex-Handel liegt in 4 Zeitfenstern, geordnet von der höchsten zur niedrigsten Aktivität:
Überschneidung London-New York
London-Sitzung
New-York-Sitzung (nach der Überschneidung)
Asiatische Sitzung (Sydney, Tokio)
Das Ranking basiert auf der Liquidität im Forex-Markt. Hohe Liquidität führt zu engeren Spreads, schnellerer Orderausführung und konsistenteren Kursbewegungen. Diese Bedingungen senken die Handelskosten und verringern das Slippage-Risiko beim Ein- und Ausstieg.
Die Liquidität im Forex-Markt ist nicht gleichmäßig über den Handelstag verteilt. Sie konzentriert sich rund um die Eröffnung und den Schluss großer Finanzzentren und erreicht ihren Höhepunkt, wenn zwei Sitzungen gleichzeitig laufen.
Jedes Zeitfenster weist ein anderes Liquiditätsprofil, ein anderes Spread-Verhalten und andere Kurstreiber auf. Alle angegebenen Zeiten verwenden UTC während des nördlichen Winters (ohne Sommerzeit); im nördlichen Sommer verschieben sich die Sitzungszeiten um eine Stunde.
Das oben stehende Liquiditätsranking wird durch 3 Sitzungsüberschneidungen im Verlauf des Handelstags bestimmt. Jede Überschneidung bündelt die Aktivität in unterschiedlichen Währungspaaren:
Die angegebenen Zeiten stellen den aktivsten Teil jeder Überschneidung dar, nicht das gesamte Zeitfenster, in dem beide Sitzungen technisch geöffnet sind. Die Überschneidung der Sydney-Tokio-Sitzungen erstreckt sich beispielsweise technisch bis 06:00 UTC, doch die Liquidität konzentriert sich auf die ersten zwei Stunden nach der Eröffnung in Tokio.
Überschneidung der Forex-Sitzungen Sydney-Tokio
Die Überschneidung Sydney-Tokio tritt auf, wenn sowohl die Sydney-Sitzung als auch die Tokio-Sitzung gleichzeitig geöffnet sind, von 00:00 bis 02:00 UTC.
Zu den in dieser Überschneidung am aktivsten gehandelten Währungspaaren gehören AUD/JPY, AUD/USD, NZD/USD und USD/JPY. Die Handelsaktivität konzentriert sich auf AUD- und JPY-Paare, da japanische Institutionen in den Markt eintreten, während die australischen Märkte noch geöffnet sind.
Überschneidung der Forex-Sitzungen Tokio-London
Die Überschneidung Tokio-London tritt auf, wenn sowohl die Tokio-Sitzung als auch die London-Sitzung gleichzeitig geöffnet sind, von 08:00 bis 09:00 UTC.
Zu den in dieser Überschneidung am aktivsten gehandelten Währungspaaren gehören EUR/JPY, GBP/JPY, USD/JPY und EUR/USD. Die Handelsaktivität nimmt bei JPY-Kreuzpaaren zu, wenn europäische Händler in den Markt eintreten und auf Kursniveaus reagieren, die während der asiatischen Sitzung gebildet wurden.
Überschneidung der Forex-Sitzungen London-New York
Die Überschneidung London-New York tritt auf, wenn sowohl die London-Sitzung als auch die New-York-Sitzung gleichzeitig geöffnet sind, von 13:00 bis 17:00 UTC.
Zu den in dieser Überschneidung am aktivsten gehandelten Währungspaaren gehören EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY und USD/CHF. Die Handelsaktivität ist in diesem Zeitfenster am höchsten, weil europäische und US-Institutionen gleichzeitig teilnehmen, was die Liquidität erhöht und die Spreads bei den wichtigsten Währungspaaren verengt.
Welche Wirtschaftsereignisse beeinflussen den Forex-Handel?
Fünf Kategorien von Wirtschaftsereignissen bewegen die Forex-Kurse erheblich, unabhängig davon, in welche Sitzung sie fallen:
Entscheidungen der US-Notenbank (FOMC)
US Non-Farm Payrolls (NFP)
US-Inflationsdaten (CPI)
Zinsentscheidungen der Europäischen Zentralbank (EZB)
Geopolitische Ereignisse
1. Entscheidungen der US-Notenbank (FOMC)
FOMC-Zinsentscheidungen sind der größte einzelne geplante Katalysator für die Forex-Märkte. Die Federal Reserve legt den US-Leitzins fest, der den Wert des USD gegenüber allen anderen Währungen direkt beeinflusst.
Zinserhöhungen stärken den USD und setzen Nicht-USD-Paare unter Abwärtsdruck.
Zinssenkungen schwächen den USD und stützen Nicht-USD-Paare.
Die Entscheidungen werden um 19:00 UTC veröffentlicht, gefolgt von Pressekonferenzen um 19:30 UTC. Der Forward Guidance in der Pressekonferenz kann die Volatilität bei USD-Paaren für den Rest der New-York-Sitzung verlängern.
2. US Non-Farm Payrolls (NFP)
Die NFP werden am ersten Freitag jedes Monats um 13:30 UTC veröffentlicht. Sie messen die Nettoveränderung der Beschäftigung in den USA und sind der im Forex-Markt am genauesten beobachtete Arbeitsmarktindikator.
Starke Beschäftigungszahlen stärken den USD, da sie die Erwartungen an eine restriktivere Geldpolitik der Federal Reserve erhöhen.
Schwache Zahlen schwächen den USD, da sie auf eine wirtschaftliche Abschwächung hindeuten.
Abweichungen der NFP von den Konsensprognosen führen zu den stärksten kurzfristigen Bewegungen des Monats bei EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY und USD/CHF.
3. US-Inflationsdaten (CPI)
Der US-Verbraucherpreisindex wird monatlich um 13:30 UTC veröffentlicht. Der CPI misst die Preisveränderungsrate über einen Warenkorb von Konsumgütern und Dienstleistungen.
Steigende Inflation erhöht die Wahrscheinlichkeit von Zinserhöhungen durch die Federal Reserve, was den USD stärkt.
Sinkende Inflation verringert diese Wahrscheinlichkeit und schwächt den USD.
CPI-Veröffentlichungen führen innerhalb weniger Minuten nach der Veröffentlichung regelmäßig zu starken gerichteten Bewegungen bei allen wichtigen USD-Paaren.
4. Zinsentscheidungen der Europäischen Zentralbank (EZB)
EZB-Zinsentscheidungen werden 8-mal pro Jahr um 13:15 UTC veröffentlicht, gefolgt von Pressekonferenzen um 13:45 UTC. Die EZB legt die Geldpolitik für die Eurozone fest, und ihre Zinsentscheidungen wirken sich direkt auf EUR/USD, EUR/GBP und alle EUR-Kreuzpaare aus. Die Zinsdifferenz zwischen EZB und Federal Reserve ist einer der wichtigsten Treiber der EUR/USD-Richtung über Zeiträume von mehreren Wochen.
5. Geopolitische Ereignisse
Kriege, Sanktionen, Handelskonflikte und Finanzkrisen treiben die Nachfrage nach sicheren Häfen wie USD, JPY und CHF und schwächen risikosensitive Währungen wie AUD, NZD und Schwellenmarktpaare. Diese Ereignisse sind ungeplant und können in jeder Sitzung erhebliche Kursbewegungen auslösen, auch in der asiatischen Sitzung, in der die Liquidität gering und der Widerstand gegen starke Bewegungen minimal ist.
Alle 5 Kategorien haben eine gemeinsame Wirkung: Sie konzentrieren Volumen und Volatilität auf einen bestimmten Zeitpunkt oder ein bestimmtes Ereignis und setzen die oben beschriebenen sitzungsbasierten Liquiditätsmuster vorübergehend außer Kraft. Forex-Händler sollten vor dem Eingehen von Positionen den Wirtschaftskalender prüfen, insbesondere in Sitzungen mit geringerer Liquidität, in denen eine Datenveröffentlichung oder Schlagzeile die Kurse mit geringerem Widerstand stark bewegen kann.
Welche Wochentage eignen sich am besten für den Forex-Handel?
Mittwoch und Donnerstag sind die besten Wochentage für den Forex-Handel. Die folgende Übersicht zeigt, was die Aktivität an jedem Handelstag antreibt.
Forex-Handel am Montag
Montag ist der volumenärmste Tag der Handelswoche. Institutionelle Händler kehren nach dem Wochenende in den Markt zurück und verbringen die frühe Sitzung damit, geopolitische und makroökonomische Entwicklungen zu bewerten, die während der Marktschließung stattgefunden haben. Kursbewegungen sind vorhanden, es fehlt jedoch die anhaltende gerichtete Dynamik, die zur Wochenmitte zu beobachten ist. Die Spreads können in der frühen Montagssitzung leicht breiter sein, bevor die volle Liquidität zurückkehrt, insbesondere während der Sydney-Sitzung und in den frühen Tokio-Stunden.
Forex-Handel am Dienstag
Dienstag ist der erste Tag der Woche, an dem die volle institutionelle Beteiligung über alle vier Sitzungen hinweg wieder einsetzt. Das Volumen steigt im Vergleich zum Montag, und die Kursbewegungen werden konsistenter. Europäische PMI-Veröffentlichungen zwischen 08:00 und 10:00 UTC können EUR- und GBP-Paare bewegen. Daten zum US-Verbrauchervertrauen, die um 15:00 UTC veröffentlicht werden, beeinflussen die USD-Stimmung und wirken sich auf alle wichtigen Paare aus.
Forex-Handel am Mittwoch
Mittwoch ist der aktivste Tag der Handelswoche im Forex-Markt. FOMC-Zinsentscheidungen und Sitzungsprotokolle werden, wenn angesetzt, mittwochs veröffentlicht, was diesen Tag zum wirkungsstärksten Tag für USD-Paare macht. Die US-ADP-Beschäftigungsdaten, die am ersten Mittwoch jedes Monats um 13:15 UTC veröffentlicht werden, bewegen wichtige Paare im Vorfeld der NFP-Veröffentlichung am Freitag. Der wöchentliche Petroleum Status Report der EIA um 15:30 UTC kann über seine Auswirkungen auf die Ölpreise auch rohstoffgebundene Währungen wie den CAD beeinflussen.
Forex-Handel am Donnerstag
Donnerstag bleibt das Aktivitätsniveau hoch. Die US-Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe werden wöchentlich um 13:30 UTC veröffentlicht und führen durch Signale zur Verfassung des US-Arbeitsmarkts zu konsistenten kurzfristigen Bewegungen bei USD-Paaren. Zinsentscheidungen der Europäischen Zentralbank werden, sofern zutreffend, donnerstags angesetzt und wirken sich direkt auf EUR/USD und EUR-Kreuzpaare aus. Die Positionierung infolge der FOMC-bedingten Bewegungen vom Mittwoch setzt sich häufig bis Donnerstag fort, während Händler Anpassungen vornehmen.
Forex-Handel am Freitag
Die Aktivität am Freitag hängt vom geplanten Kalender ab. Die Non-Farm Payrolls werden am ersten Freitag jedes Monats um 13:30 UTC veröffentlicht und führen zur größten einzelnen geplanten wöchentlichen Bewegung bei allen wichtigen USD-Paaren. NFP-Zahlen, die von den Konsensprognosen abweichen, können die USD-Stimmung für den Rest der Sitzung verändern.
Außerhalb von NFP-Freitagen nimmt die Aktivität in der zweiten Hälfte der New-York-Sitzung ab, da Händler ihr Exposure vor dem Marktschluss zum Wochenende um 22:00 UTC reduzieren. Die Liquidität wird nach 20:00 UTC spürbar dünner, und die Spreads weiten sich, je näher der Wochenschluss rückt.
Wie nutze ich die Überschneidung der Forex-Handelssitzungen zu meinem Vorteil?
Wenden Sie diese 6 Schritte an, um die Überschneidung der Forex-Handelssitzungen zu Ihrem Vorteil zu nutzen:
1. Wissen Sie genau, wann die Überschneidung beginnt
Verfolgen Sie die Überschneidungszeiten in UTC und rechnen Sie sie in Ihre Ortszeit um. Die 3 wichtigsten Überschneidungen sind: Sydney-Tokio, Tokio-London und London-New York. Treten Sie erst nach Beginn der Überschneidung in den Markt ein, nicht bevor sich die Liquidität aufbaut.
2. Prüfen Sie vor dem Handel den Wirtschaftskalender
FOMC-Entscheidungen, NFP, CPI und EZB-Zinsankündigungen setzen sitzungsbasierte Liquiditätsmuster außer Kraft und führen bei den wichtigsten Paaren zu den stärksten kurzfristigen Bewegungen. Prüfen Sie vor jeder Sitzung den Wirtschaftskalender, um geplante Veröffentlichungen zu identifizieren. Wenn Sie wissen, wann diese Ereignisse stattfinden, vermeiden Sie den Einstieg in eine Position unmittelbar vor einer starken, unvorhersehbaren Bewegung und können Einstiege rund um die Volatilität planen, anstatt von ihr überrascht zu werden.
3. Konzentrieren Sie sich auf Zeitfenster mit hoher Volatilität
Handeln Sie in dem Zeitraum, in dem zwei wichtige Handelssitzungen gleichzeitig geöffnet sind. Das erhöht den Orderfluss und die Kursbewegung. Die Überschneidung London-New York erzeugt in der Regel die stärkste Volatilität.
4. Handeln Sie Währungspaare, die während dieser Überschneidung am aktivsten sind
Wählen Sie Währungspaare aus, die in den sich überschneidenden Sitzungen von Natur aus aktiv sind. Eine höhere Beteiligung führt in der Regel zu engeren Spreads und einer reibungsloseren Ausführung.
5. Nutzen Sie während der Spitzenliquidität eine zuverlässige Forex-Handelsplattform
Sie benötigen stabile Kurse, wettbewerbsfähige Spreads und eine schnelle Orderausführung während der Überschneidungszeiten. Mit einer zuverlässigen Forex-Handelsplattform können Sie wichtige Währungspaare handeln und Positionen effizient ausführen, wenn zwei Sitzungen gleichzeitig geöffnet sind.
6. Vermeiden Sie unnötiges Exposure außerhalb optimaler Zeitfenster
Erzwingen Sie keine Trades in Phasen geringer Liquidität zwischen den Sitzungen. Die Liquidität sinkt und die Spreads können sich ausweiten, wenn nur eine Sitzung aktiv ist. Handeln Sie selektiv während der Überschneidungsfenster und bleiben Sie außen vor, wenn sich die Bedingungen verschlechtern.
Handeln Sie Forex mit TMGM – ganz ohne Sorgen.
Eröffnen Sie ein Forex-HandelskontoOder testen Sie unser kostenloses Demokonto (keine Einzahlung erforderlich).
Powered by Froala Editor
