อีเลียตเวฟ (Elliott Wave) คืออะไร? เข้าใจทฤษฎีคลื่นใน 5 นาที

Elliott Wave คืออะไร? ทำความรู้จักพื้นฐานการวิเคราะห์ตลาดด้วยทฤษฎีคลื่น 

ในการวิเคราะห์ทางเทคนิค (Technical Analysis) นอกเหนือจากการดูแนวรับแนวต้านหรืออินดิเคเตอร์แล้ว ยังมีอีกหนึ่งทฤษฎีที่เทรดเดอร์ทั่วโลกนิยมใช้เพื่อทำความเข้าใจพฤติกรรมราคาในระยะยาว นั่นคือ Elliott Wave หรือที่เรียกกันในภาษาไทยว่า อีเลียตเวฟ 

ทำความรู้จักกับ Elliott Wave

Elliott Wave คือ ทฤษฎีที่ถูกคิดค้นโดย Ralph Nelson Elliott ในช่วงทศวรรษ 1930 โดยเขาสังเกตพบว่าราคาในตลาดไม่ได้เคลื่อนที่อย่างสะเปะสะปะ แต่มีรูปแบบที่ซ้ำเดิม (Cycles) ซึ่งสะท้อนมาจากจิตวิทยาของมวลชนในตลาด (Market Psychology) ตั้งแต่ความกลัวไปจนถึงความโลภ

ทฤษฎีนี้เชื่อว่าราคาจะเคลื่อนที่ในรูปแบบของ "คลื่น" ที่ประกอบด้วยคลื่นขาขึ้นและคลื่นขาลงสลับกันไปตามโครงสร้างที่แน่นอน ซึ่งเกี่ยวข้องกับ ระดับ Fibonacci ที่นักเทรดนิยมใช้ร่วมกัน 

หลักการพื้นฐานของ Elliott Wave: ตลาดเดินเป็นคลื่น

จำง่ายๆ เลยว่า Elliott Wave มีหลักการหลักอยู่ 3 ข้อ: 

หลักการทำงานของ Elliott Wave (The Principle)

หลักการทำงานของ อีเลียตเวฟ ตั้งอยู่บนความเชื่อที่ว่า "ตลาดคือกระจกสะท้อนจิตวิทยามวลชน" เมื่อกลุ่มคนจำนวนมากมีความโลภ ราคาจะพุ่งขึ้นเป็นคลื่นแรง และเมื่อเกิดความกลัวหรือการทำกำไร ราคาจะปรับตัวลงเป็นคลื่นพักตัว

การเคลื่อนที่ของคลื่นมีลักษณะเป็น Fractal หรือ "ความคล้ายคลึงในตัวเอง" หมายความว่าในคลื่นขนาดใหญ่ (Grand Supercycle) จะประกอบไปด้วยคลื่นขนาดกลาง และในคลื่นขนาดกลางก็จะมีคลื่นขนาดเล็กซ้อนอยู่ข้างใน เป็นรูปแบบเดิมซ้ำๆ ไม่ว่าคุณจะดูในกราฟรายวัน (Day) หรือกราฟรายนาที (5-Minute) ก็ตาม

เจาะลึก: คลื่นแต่ละลูกบอกอารมณ์อะไรเราบ้าง?

ในการนับเวฟ เทรดเดอร์ควรเข้าใจอารมณ์ของตลาดที่แฝงอยู่ในแต่ละช่วง ดังนี้: 

รูปแบบคลื่น Elliott Wave พื้นฐาน: Impulse Wave (1-5) และ Corrective Wave (A-C)

Motive Phase (1-2-3-4-5)

Wave 1: เริ่มมีการสะสมพลัง ราคาเริ่มขยับขึ้นหลังจากลงมานาน คนส่วนใหญ่ยังไม่มั่นใจ

Wave 2: การปรับฐานแรง เพราะความกลัวยังหลงเหลืออยู่ แต่ราคาจะไม่ทำ Low ใหม่ (ห้ามต่ำกว่าจุดเริ่มต้น Wave 1)

Wave 3: คลื่นที่ทรงพลังที่สุด ราคาพุ่งแรงและเร็ว มีแรงซื้อจากมหาชนและข่าวดีรองรับ มักเป็นคลื่นที่ยาวที่สุด

Wave 4: การพักตัวเพื่อสะสมพลังรอบสุดท้าย ราคามักจะแกว่งตัวออกข้าง (Sideways)

Wave 5: การพุ่งขึ้นครั้งสุดท้ายด้วยความโลภ (Euphoria) มักจะเกิดสัญญาณ Divergence แสดงถึงแรงส่งที่เริ่มหมด

Corrective Phase (A-B-C)

Wave A: จุดเริ่มต้นของการปรับตัวลง คนส่วนใหญ่ยังเชื่อว่าเป็นแค่การย่อตัวเพื่อไปต่อ

Wave B: การดีดตัวขึ้นหลอกๆ (Bull Trap) ปริมาณซื้อขายจะน้อยกว่าปกติ

Wave C: คลื่นแห่งความจริง ราคาปรับตัวลงรุนแรงและทำลายความมั่นใจของเทรดเดอร์

กฎเหล็ก 3 ข้อ (ถ้าผิดกฎถือว่านับเวฟพลาด!) 

เพื่อให้การนับเวฟ (Wave Counting) มีมาตรฐาน ทฤษฎีนี้จึงมีกฎเหล็กที่ห้ามละเมิด ดังนี้:

Elliott Wave กับตลาด Forex

ในตลาด Forex, ทฤษฎี Elliott Wave มีความน่าสนใจเป็นพิเศษเนื่องจาก:

สภาพคล่องสูง (High Liquidity): ตลาด Forex มีมูลค่าการซื้อขายมหาศาล ทำให้รูปแบบจิตวิทยามวลชนสะท้อนออกมาในกราฟได้ชัดเจนกว่าตลาดที่มีสภาพคล่องต่ำ

การเคลื่อนที่เป็นเทรนด์: คู่เงินมักจะเคลื่อนที่เป็นแนวโน้มที่ชัดเจน (Trending Market) ซึ่งเอื้อต่อการนับคลื่น Impulse (1-3-5)

การใช้ Fibonacci: ใน Forex นักเทรดมักใช้ Elliott Wave ร่วมกับระดับ Fibonacci เพื่อหาเป้าหมายราคา (Target) และจุดย่อตัว (Retracement) เช่น Wave 3 มักจะยาวเป็น 161.8% ของ Wave 1

วิธีการใช้ Elliott Wave ในการวิเคราะห์ตลาด

การนำ Elliott Wave ไปใช้ในการวิเคราะห์ตลาดมีขั้นตอนพื้นฐานดังนี้:

ประโยชน์ของการศึกษา Elliott Wave 

การทำความเข้าใจ Elliott Wave ช่วยให้เทรดเดอร์สามารถ: 

ระบุทิศทางของตลาด: ช่วยให้เห็นภาพรวมว่าปัจจุบันตลาดอยู่ในช่วงต้นเทรนด์ กลางเทรนด์ หรือปลายเทรนด์

วางแผนการเทรด: เมื่อทราบตำแหน่งของคลื่น จะช่วยในการหาจุดเข้าหรือจุดออกจากตลาดได้อย่างเป็นระบบมากขึ้น

บริหารความเสี่ยง: กฎที่ชัดเจนของทฤษฎีช่วยให้กำหนดจุด Stop Loss ได้อย่างแม่นยำหากการนับเวฟนั้นผิดพลาด

ข้อดีและข้อจำกัดของทฤษฎี Elliott Wave

บทสรุป

Elliott Wave หรืออีเลียตเวฟ เป็นทฤษฎีการวิเคราะห์ทางเทคนิคที่ศึกษารูปแบบคลื่นของราคาในตลาดการเงิน โดยอาศัยหลักการว่าตลาดเคลื่อนไหวตามรูปแบบที่เกิดซ้ำ ประกอบด้วยคลื่นแรง 5 คลื่นและคลื่นปรับตัว 3 คลื่น

ทฤษฎีนี้เป็นเครื่องมือที่มีประโยชน์สำหรับผู้ที่ต้องการเข้าใจโครงสร้างและจังหวะของตลาด แต่ต้องใช้เวลาในการศึกษาและฝึกฝนอย่างจริงจัง ควรใช้ร่วมกับเครื่องมือวิเคราะห์อื่นๆ เพื่อเพิ่มความแม่นยำในการตัดสินใจ

แหล่งความรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับ Elliott Wave

หากคุณต้องการศึกษา Elliott Wave เพิ่มเติม แนะนำให้อ่านหนังสือต้นฉบับ "The Elliott Wave Principle" โดย A.J. Frost และ Robert Prechter หรือเข้าไปศึกษาบทความใน Investopedia สำหรับมุมมองที่หลากหลาย

บทความที่เกี่ยวข้อง

Forex คืออะไร? เล่นยังไงให้ได้กำไร? คู่มือสอนเทรดฉบับมือใหม่ 2026

Fibonacci Retracement คืออะไร และใช้อย่างไรในการเทรด?

Disclaimer

The views and opinions expressed in this article may include content provided by third-party contributors. Such views are solely those of the respective authors and do not represent the views, opinions, or recommendations of Trademax Global Limited. Trademax Global Limited does not endorse, guarantee, or verify the accuracy or completeness of any third-party information and accepts no liability for any loss arising from the use of, or reliance on, such content.

Trading leveraged products, including Contracts for Difference (CFDs), involves a high level of risk and may result in losses exceeding your initial investment. CFDs are not suitable for all investors. Any strategies, examples, or concepts discussed in this article are provided for general educational purposes only and do not constitute financial advice, investment advice, or a recommendation to trade. Past performance and any illustrative scenarios are not indicative of future results, and market conditions may change rapidly.

Before trading, please ensure that you fully understand the risks involved and carefully review our Terms and Conditions and Risk Disclosure Statement. Trademax Global Limited is regulated by the Vanuatu Financial Services Commission (VFSC 40356).