0,6900: Wichtige Marke für AUD/USD im Blick angesichts einer Schulter-Kopf-Schulter-Formation

• AUD/USD springt dank eines starken australischen Dollars auf knapp 0,6950.
• Das Aufwärtspotenzial des australischen Dollars scheint angesichts schwacher australischer Arbeitsmarktdaten begrenzt.
• Auch die Schwäche des US-Dollars hat das Währungspaar gestützt.

Der australische Dollar (AUD) legt am Freitag während der europäischen Handelssitzung gegenüber dem US-Dollar (USD) um 0,41 % auf rund 0,6950 zu. Das Währungspaar gewinnt an Stärke, da die in dieser Woche anhaltend unter Druck stehenden Renditen von US-Staatsanleihen die Risikobereitschaft am Markt fördern.

Zum Zeitpunkt der Veröffentlichung legen die Futures auf den S&P 500 um 0,12 % auf knapp 7.750 zu, was die gestiegene Risikobereitschaft der Anleger widerspiegelt. Die Renditen zehnjähriger US-Staatsanleihen sinken auf rund 5,07 % und nähern sich damit ihrem am Donnerstag erreichten Tief von 5,04 %, dem niedrigsten Stand seit mehr als drei Wochen.

Das Aufwärtspotenzial des australischen Dollars könnte jedoch durch wachsende Zweifel daran begrenzt werden, ob die Reserve Bank of Australia (RBA) auf ihrer Sitzung im November die Zinsen anheben wird.

Die Erwartungen einer restriktiveren Geldpolitik der RBA sind nach der Veröffentlichung der australischen Arbeitsmarktdaten für September am Donnerstag unter Druck geraten. Diese zeigten einen Rückgang der gesamten Erwerbsbevölkerung.

Die Analysten der Rabobank heben die schwächere Entwicklung der jüngsten australischen Arbeitsmarktdaten hervor. Sie weisen darauf hin, dass „eine Arbeitslosenquote von 4,6 % und ein Rückgang um fast 40.000 Stellen“ die „im Juli verzeichneten Beschäftigungszuwächse“ praktisch wieder zunichtemachen.

Die Rabobank ergänzte: „Die Bank sieht in den Septemberdaten ein schwächeres Umfeld für die geldpolitischen Beratungen, da der Arbeitsmarkt nach den vorherigen Zuwächsen an Dynamik verliert.“

Unterdessen hat auch die durch niedrigere Renditen von US-Staatsanleihen bedingte Schwäche des US-Dollars das Währungspaar AUD/USD gestützt.

AUD/USD: Technische Analyse

Im Tageschart notiert AUD/USD bei 0,6957 und weist weiterhin eine kurzfristig bärische Tendenz auf, da der Kassakurs unter dem exponentiellen gleitenden 20-Tage-Durchschnitt (EMA) bei 0,6995 bleibt. Auch die Schulter-Kopf-Schulter-Formation (H&S) stützt die bärische Einschätzung. Das Währungspaar hat sich von seinen jüngsten Hochs zurückgezogen, und dieser kurzfristige Trendindikator begrenzt nun den Kursanstieg. Zugleich liegt der Relative-Stärke-Index (RSI) mit 41 weiterhin unter der Mittellinie, was eher auf anhaltenden Abwärtsdruck als auf eine unmittelbar bevorstehende Erholung hindeutet.

Die Strategen der UOB Group weisen darauf hin, dass der jüngste Ausbruch von AUD/USD nach unten eine Abkehr von der bisherigen Erwartung der Bank eines Seitwärtshandels markiert. Sie erinnern daran, dass sie noch am vergangenen Mittwoch bei einem Kassakurs von etwa 0,6980 davon ausgingen, der AUD werde „wahrscheinlich zwischen 0,6935 und 0,7020 gehandelt“. Anschließend sei das Währungspaar jedoch „auf 0,7015 gestiegen und dann gefallen“, bevor es gestern seine Verluste ausgeweitet habe und „unter 0,6935 auf ein Tief von 0,6895 gefallen“ sei.

UOB betont: „Die Abwärtsdynamik nimmt zwar zu, ist derzeit aber noch nicht stark.“ Dennoch sei „die Tendenz für den AUD abwärtsgerichtet“. Die Bank gibt jedoch zu bedenken, dass eine weitere Abschwächung „möglicherweise nicht bis zum Juni-Tief von 0,6865 reichen wird“. Auf der Oberseite ergänzt UOB: „Ein Anstieg über 0,6980 würde darauf hindeuten, dass der AUD eher seitwärts tendiert, statt weiter zu fallen.“

(Die technische Analyse dieses Artikels wurde mithilfe eines KI-Tools erstellt. Mehr erfahren.)