การเทรดฟอเร็กซ์คืออะไรและทำงานอย่างไร

การเทรดฟอเร็กซ์คืออะไร?

การเทรดฟอเร็กซ์ หรือที่รู้จักกันในชื่อการแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ หรือ FX trading หมายถึงการซื้อสกุลเงินหนึ่งและขายอีกสกุลเงินหนึ่งพร้อมกัน โดยหวังว่าจะได้กำไรจากการเปลี่ยนแปลงของอัตราแลกเปลี่ยน สัญญาณการเทรดฟอเร็กซ์ทั้งหมดเกิดขึ้นในรูปแบบคู่สกุลเงิน เช่น EUR/USD ตลาดฟอเร็กซ์เป็นตลาดที่ใหญ่ที่สุดและมีสภาพคล่องสูงที่สุดในโลก เปิดทำการตลอด 24 ชั่วโมงต่อวัน ห้าวันต่อสัปดาห์’ ครอบคลุมศูนย์กลางการเงินหลัก เช่น ลอนดอน นิวยอร์ก และโตเกียว และ มีปริมาณการซื้อขายรายวันมากกว่า 6.6 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ  แตกต่างจากหุ้น ฟอเร็กซ์เปิดโอกาสให้คุณเทรดได้ทั้งในทิศทางราคาขึ้นและลง ทำให้สามารถทำกำไรได้ในทุกทิศทางของตลาด

ในคู่มือนี้ คุณจะได้เรียนรู้พื้นฐานของการเทรดฟอเร็กซ์ วิธีการทำงานของตลาดฟอเร็กซ์ กลยุทธ์ต่างๆ และประโยชน์ของการเทรดกับ TMGM โบรกเกอร์ฟอเร็กซ์ที่ได้รับการยอมรับในระดับโลก

วิธีการทำงานของการเทรดฟอเร็กซ์

การเทรดฟอเร็กซ์ทำงานคล้ายกับการทำธุรกรรมทางการเงินทั่วไปที่มีการแลกเปลี่ยนสินทรัพย์หนึ่งกับอีกสินทรัพย์หนึ่ง ในกรณีนี้ เทรดเดอร์ฟอเร็กซ์จะซื้อสกุลเงินหนึ่งพร้อมกับขายอีกสกุลเงินหนึ่งในเวลาเดียวกัน ราคาตลาดของคู่สกุลเงินสะท้อนถึงจำนวนสกุลเงินอ้างอิงที่ต้องใช้เพื่อซื้อหนึ่งหน่วยของสกุลเงินฐาน

ตัวอย่างเช่น หากคู่ GBP/USD  มีราคาอยู่ที่ 1.2500 หมายความว่า 1 ปอนด์สเตอร์ลิงอังกฤษ  เท่ากับ 1.25 ดอลลาร์สหรัฐ.

แต่ละสกุลเงินจะถูกระบุด้วยรหัสสามตัวอักษรเพื่อให้ง่ายต่อการดำเนินการซื้อขาย ด้านล่างนี้คือรหัสสกุลเงินที่ใช้บ่อย:

• USD – ดอลลาร์สหรัฐ
• EUR – ยูโร
• GBP – ปอนด์สเตอร์ลิงอังกฤษ
• JPY – เยนญี่ปุ่น
• AUD – ดอลลาร์ออสเตรเลีย

รหัสเหล่านี้ช่วยให้เทรดเดอร์สามารถระบุและซื้อขายคู่สกุลเงินได้อย่างรวดเร็วและมีประสิทธิภาพ

รูปที่ 1 : แสดงรหัสสกุลเงินที่แตกต่างกัน

พื้นฐานการเทรดฟอเร็กซ์

การอธิบายคู่สกุลเงิน

การเทรดฟอเร็กซ์ทั้งหมดเกี่ยวข้องกับการซื้อสกุลเงินหนึ่งพร้อมกับขายอีกสกุลเงินหนึ่ง ดังนั้นสกุลเงินจึงถูกเสนอราคาเป็นคู่ สัญญาณ คู่ฟอเร็กซ์ แสดงอัตราแลกเปลี่ยนระหว่างสองสกุลเงิน

คู่สกุลเงินหลัก

คู่หลักมักจะรวมดอลลาร์สหรัฐ (USD) กับหนึ่งในเจ็ดสกุลเงินหลักอื่นๆ:

คู่หลักคิดเป็นประมาณ 75% ของปริมาณการเทรดฟอเร็กซ์ทั้งหมด โดยที่ EUR/USD เป็นคู่ที่มีการซื้อขายมากที่สุดในโลก

รูปที่ 2: แสดงคู่สกุลเงินหลัก

คู่สกุลเงินรองและคู่สกุลเงินแปลกใหม่

• คู่สกุลเงินรอง: การรวมกันของสกุลเงินหลักที่ไม่รวม USD (เช่น EUR/GBP, GBP/JPY)
• คู่สกุลเงินแปลกใหม่: การรวมกันของสกุลเงินหลักกับสกุลเงินของเศรษฐกิจเกิดใหม่หรือเศรษฐกิจขนาดเล็ก (เช่น USD/TRY, EUR/ZAR)

การทำความเข้าใจราคาคู่สกุลเงิน

ราคาของคู่สกุลเงินแต่ละคู่ประกอบด้วยสองราคา:

• ราคาซื้อ (Bid): ราคาที่คุณสามารถขายสกุลเงินฐานได้
• ราคาเสนอขาย (Ask): ราคาที่คุณสามารถซื้อสกุลเงินฐานได้

ความแตกต่างระหว่างราคาทั้งสองนี้เรียกว่า สเปรด (spread) ซึ่งเป็นหนึ่งในต้นทุนการทำธุรกรรมหลักในการเทรดฟอเร็กซ์

สกุลเงินฐานและสกุลเงินอ้างอิง

รูปที่ 3: แสดงสกุลเงินฐานและสกุลเงินอ้างอิง

ในคู่สกุลเงิน EUR/USD:

• EUR คือสกุลเงินฐาน
• USD คือสกุลเงินอ้างอิง

อัตราแลกเปลี่ยนแสดงจำนวนสกุลเงินอ้างอิง (USD) ที่ต้องใช้เพื่อซื้อหนึ่งหน่วยของสกุลเงินฐาน (EUR) ตัวอย่างเช่น หาก EUR/USD มีราคา 1.2000 หมายความว่า 1 ยูโรสามารถแลกเปลี่ยนได้เป็น 1.20 ดอลลาร์สหรัฐ

การทำความเข้าใจ Pips และ Lots ในการเทรดฟอเร็กซ์

รูปที่ 4: แสดงหนึ่ง Pip

Pip คืออะไรในการเทรดฟอเร็กซ์?

Pip ในฟอเร็กซ์ (percentage in point) คือการเคลื่อนไหวราคาที่มีมาตรฐานเล็กที่สุดในการเทรดฟอเร็กซ์:

• สำหรับคู่สกุลเงินส่วนใหญ่: การเปลี่ยนแปลงราคา 0.0001 (ตำแหน่งทศนิยมที่สี่)
• สำหรับคู่ที่เกี่ยวข้องกับเยนญี่ปุ่น: การเปลี่ยนแปลงราคา 0.01 (ตำแหน่งทศนิยมที่สอง)

ตัวอย่างเช่น หาก EUR/USD เคลื่อนจาก 1.2000 เป็น 1.2001 จะถือว่าเคลื่อนที่หนึ่ง pip Pipettes (หรือ fractional pips) คือ 1/10 ของ pip และจะแสดงเป็นตำแหน่งทศนิยมที่ห้าในคู่สกุลเงินส่วนใหญ่

Lot คืออะไรในการเทรดฟอเร็กซ์?

รูปที่ 5: แสดงหนึ่ง Lot

ในการเทรดฟอเร็กซ์ Lot หมายถึงหน่วยมาตรฐานสำหรับขนาดการเทรด โดยหนึ่ง standard lot เท่ากับ 100,000 หน่วยของสกุลเงินฐาน ขนาดของ lot มีผลโดยตรงต่อมูลค่าของ pip สำหรับ standard lot ของ EUR/USD การเคลื่อนไหวหนึ่ง pip หมายถึงการเปลี่ยนแปลงมูลค่า 10 ดอลลาร์สหรัฐ

การคำนวณกำไรและขาดทุน
ในการคำนวณกำไรหรือขาดทุนที่เป็นไปได้ในการเทรดฟอเร็กซ์:สำหรับตำแหน่งซื้อ (long position): กำไร/ขาดทุน = (ราคาปิด - ราคาเปิด) × ขนาดล็อต × จำนวนล็อต

สำหรับตำแหน่งขาย (short position): กำไร/ขาดทุน = (ราคาเปิด - ราคาปิด) × ขนาดล็อต × จำนวนล็อต

ตัวอย่างการคำนวณ

สถานการณ์การเทรด:

• คู่สกุลเงิน: EUR/USD

• ตำแหน่งเปิด: ซื้อ 1 standard lot (100,000 หน่วย) ที่ราคา 1.2000

• ตำแหน่งปิด: ขายที่ราคา 1.2050

• การคำนวณ: (1.2050 - 1.2000) × 100,000 = กำไร 500 ดอลลาร์สหรัฐ

เลเวอเรจและมาร์จิ้นในการเทรดฟอเร็กซ์คืออะไร?

เลเวอเรจคืออะไรในการเทรดฟอเร็กซ์?

เลเวอเรจ  ช่วยให้เทรดเดอร์ฟอเร็กซ์สามารถควบคุมตำแหน่งขนาดใหญ่ได้ด้วยเงินทุนที่ค่อนข้างน้อย โดยแสดงเป็นอัตราส่วน เช่น 30:1 หมายความว่าคุณสามารถถือครองตำแหน่งที่มีขนาดใหญ่กว่าทุนที่ลงทุนถึง 30 เท่า

เลเวอเรจเป็นดาบสองคม:

• มันช่วยเพิ่มกำไรที่เป็นไปได้จากการเคลื่อนไหวของตลาดที่เป็นบวก
• และเพิ่มขนาดขาดทุนที่เป็นไปได้จากการเคลื่อนไหวของตลาดที่เป็นลบในระดับเดียวกัน

มาร์จิ้นในการเทรดฟอเร็กซ์คืออะไร?

มาร์จิ้นในฟอเร็กซ์  คือเงินฝากที่จำเป็นต้องใช้เพื่อเปิดและรักษาตำแหน่งที่ใช้เลเวอเรจ มันทำหน้าที่เป็นหลักประกันสำหรับส่วนที่ใช้เลเวอเรจของการเปิดเผยการเทรด

ประเภทของมาร์จิ้น

• มาร์จิ้นเริ่มต้น:  คือเปอร์เซ็นต์ของมูลค่าการเทรดเต็มจำนวนที่ต้องใช้เพื่อเปิดตำแหน่ง ตัวอย่างเช่น ด้วยเลเวอเรจ 30:1 ความต้องการมาร์จิ้นเริ่มต้นจะเท่ากับ 3.33% ของมูลค่าตำแหน่งทั้งหมด
• มาร์จิ้นรักษา:  คือยอดเงินขั้นต่ำในบัญชีที่ต้องมีเพื่อรักษาตำแหน่งเปิด หากส่วนของทุนในบัญชีของคุณต่ำกว่าระดับนี้เนื่องจากขาดทุน คุณอาจได้รับคำเตือนมาร์จิ้นให้เติมเงินเพิ่ม หรืออาจถูกปิดสถานะโดยอัตโนมัติ (stop out)

วิธีการคำนวณมาร์จิ้นในการเทรดฟอเร็กซ์

สำหรับการเทรด EUR/USD โดยมี:

• ขนาดตำแหน่ง: 1 standard lot (100,000 EUR)
• อัตราแลกเปลี่ยนปัจจุบัน: 1.2000
• มูลค่าตำแหน่งเป็น USD: 120,000
• เลเวอเรจ: 30:1
• ความต้องการมาร์จิ้นเริ่มต้น: 120,000 ÷ 30 = 4,000 ดอลลาร์สหรัฐ

คุณต้องมีเงินอย่างน้อย 4,000 ดอลลาร์สหรัฐในบัญชีเพื่อเปิดตำแหน่งนี้

การบริหารความเสี่ยงกับเลเวอเรจ

เลเวอเรจในการเทรดสามารถเพิ่มทั้งกำไรและขาดทุนที่เป็นไปได้ ทำให้การบริหารความเสี่ยงเป็นส่วนสำคัญของกลยุทธ์ที่ยั่งยืน

• การกำหนดขนาดตำแหน่ง: เพื่อป้องกันความเสี่ยงที่เกินควร จำกัดการเทรดแต่ละครั้งให้อยู่ในสัดส่วนเล็กน้อยของทุนทั้งหมด วิธีที่แนะนำโดยทั่วไปคือการเสี่ยงไม่เกิน 1-2% ต่อการเทรด
• คำสั่งหยุดขาดทุน (Stop-Loss): ใช้คำสั่งหยุดขาดทุนเสมอเพื่อกำหนดขาดทุนสูงสุดที่ยอมรับได้ในแต่ละการเทรด เพื่อป้องกันไม่ให้การเคลื่อนไหวของตลาดอย่างรวดเร็วทำให้ทุนของคุณลดลงอย่างมาก
• อัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทน (Risk-Reward Ratio): ให้ความสำคัญกับการเทรดที่มีอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนที่ดี โดยทั่วไปตั้งเป้าอย่างน้อย 1:2 เพื่อให้การเทรดที่ประสบความสำเร็จสามารถชดเชยการขาดทุนที่อาจเกิดขึ้นได้ในระยะยาว
• การลดเลเวอเรจ: แม้โบรกเกอร์จะเสนอเลเวอเรจสูง แต่ควรพิจารณาใช้เลเวอเรจต่ำกว่าขั้นสูงสุดเพื่อลดความเสี่ยงและป้องกันการปิดสถานะโดยไม่จำเป็น
• การทดสอบความเครียด (Stress Testing): ประเมินว่าภาวะตลาดที่แตกต่างกัน รวมถึงความผันผวนสูง จะส่งผลกระทบต่อสถานะที่ใช้เลเวอเรจอย่างไร ซึ่งช่วยให้เทรดเดอร์ฟอเร็กซ์เตรียมพร้อมสำหรับความผันผวนที่ไม่คาดคิดและปรับกลยุทธ์ให้เหมาะสม

การบริหารเลเวอเรจอย่างมีประสิทธิภาพช่วยให้ควบคุมความเสี่ยงและรักษาความยั่งยืนในระยะยาวของการเทรด

ตลาดฟอเร็กซ์คืออะไร

การเทรดฟอเร็กซ์เป็นตลาดกระจายศูนย์และดำเนินการแบบ over the counter (OTC) แทนที่จะมีตลาดกลาง การทำธุรกรรมเกิดขึ้นทางอิเล็กทรอนิกส์ระหว่างธนาคาร โบรกเกอร์ สถาบัน และเทรดเดอร์รายย่อย

รูปที่ 6: แสดงการทำธุรกรรมฟอเร็กซ์ในแต่ละวัน 

วิวัฒนาการของการเทรดฟอเร็กซ์

ตลาด ฟอเร็กซ์สมัยใหม่  ได้ผ่านการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ตั้งแต่เริ่มต้น:

• ก่อนปี 1970:  อัตราแลกเปลี่ยนคงที่ภายใต้ข้อตกลงเบรตตัน วูดส์

• ปี 1971:  การเปลี่ยนไปใช้อัตราแลกเปลี่ยนแบบลอยตัวหลังจากการล่มสลายของเบรตตัน วูดส์

• ทศวรรษ 1980-1990:  การแนะนำแพลตฟอร์มการเทรดอิเล็กทรอนิกส์และการขยายการเข้าถึงของสถาบัน

• ต้นทศวรรษ 2000:  การแพร่หลายของโบรกเกอร์ฟอเร็กซ์รายย่อยออนไลน์ ทำให้เทรดเดอร์รายบุคคลเข้าถึงได้

• ปัจจุบัน:  การเทรดด้วยอัลกอริทึมขั้นสูง แพลตฟอร์มมือถือ และการรวมกับสินทรัพย์ประเภทอื่นๆ

ตลาดฟอเร็กซ์ในปัจจุบันเป็นระบบนิเวศที่ซับซ้อนซึ่งธนาคารกลาง ธนาคารพาณิชย์ บริษัทลงทุน บริษัท และเทรดเดอร์รายย่อยมีปฏิสัมพันธ์กันอย่างต่อเนื่องในตลาดทั่วโลก

ปัจจัยที่ขับเคลื่อนตลาดฟอเร็กซ์

ปัจจัยทางเศรษฐกิจ

นโยบายของธนาคารกลาง

 ธนาคารกลางมีบทบาทสำคัญในการกำหนดนโยบายการเงิน ซึ่งส่งผลโดยตรงต่อมูลค่าของสกุลเงิน อัตราดอกเบี้ยเป็นเครื่องมือหลัก— อัตราที่สูงขึ้นโดยทั่วไปจะทำให้สกุลเงินแข็งค่าขึ้นเนื่องจากดึงดูดการลงทุนจากต่างประเทศที่แสวงหาผลตอบแทนที่ดีขึ้น การผ่อนคลายเชิงปริมาณ (QE) ช่วยเพิ่มปริมาณเงิน อาจทำให้สกุลเงินอ่อนค่าลง ในขณะที่การเข้มงวดเชิงปริมาณ (QT) ลดสภาพคล่อง ซึ่งมักนำไปสู่การแข็งค่าของสกุลเงิน นอกจากนี้ การให้คำแนะนำล่วงหน้า หรือการสื่อสารของธนาคารกลางเกี่ยวกับนโยบายในอนาคต สามารถส่งผลกระทบอย่างมากต่อความคาดหวังของตลาดและการเคลื่อนไหวของอัตราแลกเปลี่ยน 

ธนาคารกลางหลักที่มีอิทธิพลต่อตลาดสกุลเงินทั่วโลก ได้แก่ Federal Reserve (Fed), European Central Bank (ECB), Bank of Japan (BOJ), Bank of England (BOE) และ Swiss National Bank (SNB) เทรดเดอร์ติดตามการตัดสินใจและคำแถลงของพวกเขาอย่างใกล้ชิดเพื่อคาดการณ์การเปลี่ยนแปลงของแนวโน้มตลาด

ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจ

 การเปิดเผยข้อมูลเศรษฐกิจที่สำคัญซึ่งส่งผลต่อตลาดฟอเร็กซ์:

เหตุการณ์ทางภูมิรัฐศาสตร์