Giao Dịch Forex Là Gì Và Nó Hoạt Động Như Thế Nào

Điểm Chính Cần Nhớ

• Forex (FX) là thị trường giao dịch tiền tệ theo cặp (ví dụ: EUR/USD) hoạt động 24 giờ mỗi ngày, năm ngày mỗi tuần, giao dịch qua quầy (OTC) với khối lượng giao dịch hàng ngày trên 9,6 nghìn tỷ đô la Mỹ.

• Mỗi báo giá thể hiện giá của một đơn vị tiền tệ cơ sở bằng tiền tệ định giá; chênh lệch giá mua và bán (bid ask spread) là chi phí giao dịch chính.

• Biến động giá được đo bằng pip (0.0001 cho hầu hết các cặp, 0.01 cho các cặp liên quan đến JPY), và kích thước lot quyết định giá trị pip cũng như lợi nhuận hoặc thua lỗ tổng thể.

• Nhà giao dịch có thể mở vị thế mua (long) hoặc bán (short), và đòn bẩy (leverage) cho phép kiểm soát vị thế lớn hơn nhưng cũng làm tăng rủi ro thua lỗ, do đóquản lý kích thước vị thế và đặt lệnh dừng lỗ (stop loss) là rất cần thiết.

Forex Trading là gì?

Giao dịch Forex  hay còn gọi là giao dịch ngoại hối hoặc FX, là việc mua một loại tiền tệ và bán một loại tiền tệ khác cùng lúc, với mục tiêu kiếm lời từ sự thay đổi tỷ giá hối đoái của chúng. Tất cả các giao dịch forex đều diễn ra theo cặp, ví dụ EUR/USD. 

Thị trường forex mở cửa 24 giờ mỗi ngày, năm ngày mỗi tuần với giờ giao dịch forex  trải dài qua các trung tâm tài chính lớn như London, New York và Tokyo, với khối lượng giao dịch hàng ngày trên 9,6 nghìn tỷ đô la Mỹ. 

Cách thức hoạt động của giao dịch Forex?

Giao dịch forex hoạt động tương tự như bất kỳ giao dịch tài chính nào, nơi một tài sản được trao đổi lấy tài sản khác, thường được thực hiện qua các nền tảng trực tuyến như MetaTrader 4 (MT4).

Trong trường hợp này, nhà giao dịch forex  mua một loại tiền tệ đồng thời bán một loại tiền tệ khác. Giá thị trường của một cặp tiền tệ phản ánh số lượng tiền tệ định giá cần thiết để mua một đơn vị tiền tệ cơ sở.

Ví dụ, nếu cặp GBP/USD  được định giá tại 1.2500, điều đó có nghĩa là 1 bảng Anh  tương đương với 1.25 đô la Mỹ.

Mỗi loại tiền tệ được xác định bằng mã gồm ba chữ cái, giúp đơn giản hóa quá trình thực hiện giao dịch. Dưới đây là một số mã tiền tệ phổ biến:

• USD – Đô la Mỹ
• EUR – Euro
• GBP – Bảng Anh
• JPY – Yên Nhật
• AUD – Đô la Úc

Những mã này giúp nhà giao dịch nhận diện và giao dịch các cặp tiền tệ một cách hiệu quả.

Hình 1 : Minh họa các mã tiền tệ độc đáo khác nhau

Nguyên tắc cơ bản của giao dịch Forex

Cặp tiền tệ là gì?

Cặp tiền tệ, còn gọi là cặp forex, là sự báo giá của hai loại tiền tệ khác nhau, trong đó tiền tệ đầu tiên được gọi là tiền tệ cơ sở và tiền tệ thứ hai là tiền tệ định giá. Tỷ giá hối đoái cho biết cần bao nhiêu đơn vị tiền tệ định giá để mua một đơn vị tiền tệ cơ sở. 

Ví dụ, trong cặp EUR/USD, euro là tiền tệ cơ sở và đô la Mỹ là tiền tệ định giá, nghĩa là bạn cần một số lượng đô la Mỹ nhất định để mua một euro.

Cặp tiền tệ chính là gì?

Cặp tiền tệ chính là những cặp tiền tệ được giao dịch nhiều nhất trên thị trường forex, và tất cả đều bao gồm đô la Mỹ (USD). 

Chúng nổi tiếng với tính thanh khoản cao, chênh lệch giá mua bán thấp và khối lượng giao dịch lớn. Bảy cặp chính bao gồm EUR/USD, USD/JPY, GBP/USD, AUD/USD, USD/CAD, USD/CHF và NZD/USD.

Hình 2: Minh họa các cặp tiền tệ chính

Cặp tiền tệ phụ và cặp ngoại lai

• Cặp phụ: Kết hợp các đồng tiền chính nhưng không bao gồm USD (ví dụ: EUR/GBP, GBP/JPY)
• Cặp ngoại lai: Kết hợp một đồng tiền chính với đồng tiền của nền kinh tế mới nổi hoặc nhỏ hơn (ví dụ: USD/TRY, EUR/ZAR)

Hiểu về báo giá cặp tiền tệ

Mỗi báo giá cặp tiền tệ bao gồm hai mức giá:

• Giá mua (Bid): Giá mà bạn có thể bán tiền tệ cơ sở
• Giá bán (Ask): Giá mà bạn có thể mua tiền tệ cơ sở

Chênh lệch giữa hai giá này được gọi là spread, và đây là một trong những chi phí giao dịch chính trong forex.

Tiền tệ cơ sở và tiền tệ định giá

Hình 3: Minh họa Tiền tệ cơ sở và Tiền tệ định giá

Trong cặp tiền tệ EUR/USD:

• EUR là tiền tệ cơ sở
• USD là tiền tệ định giá

Tỷ giá cho biết cần bao nhiêu đơn vị tiền tệ định giá (USD) để mua một đơn vị tiền tệ cơ sở (EUR). Ví dụ, nếu EUR/USD được báo giá tại 1.2000, 1 euro có thể đổi được 1,20 đô la Mỹ.

Pip và Lot trong Forex là gì?

Hình 4: Minh họa Một Pip

Pip trong Forex là gì?

Một pip forex  (percentage in point) là đơn vị biến động giá nhỏ nhất được chuẩn hóa trong giao dịch forex:

• Đối với hầu hết các cặp tiền tệ: thay đổi 0.0001 giá (số thập phân thứ tư)
• Đối với các cặp liên quan đến yên Nhật: thay đổi 0.01 giá (số thập phân thứ hai)

Ví dụ, nếu EUR/USD di chuyển từ 1.2000 lên 1.2001, thì đã tăng một pip. Pipette (hoặc pip phân số) là 1/10 pip và được hiển thị ở số thập phân thứ năm trong hầu hết các cặp tiền tệ.

Cách tính pip trong Forex?

Để tính pip, tìm sự khác biệt giữa hai mức giá. Trong hầu hết các cặp tiền tệ, số thập phân thứ tư đại diện cho một pip. Với các cặp có USD làm tiền tệ định giá (ví dụ EUR/USD), giá trị pip được tính bằng cách nhân kích thước lot với 0.0001.

Đối với các cặp có USD làm tiền tệ cơ sở (như USD/EUR), chia 0.0001 cho tỷ giá hiện tại rồi nhân với kích thước lot.

Ví dụ tính giá trị pip cho một lot tiêu chuẩn

Cặp tiền tệ ví dụ: EUR/USD

Kích thước vị thế: 1 lot tiêu chuẩn = 100,000 EUR

Tỷ giá hối đoái= 1.2000

Một biến động pip (0.0001)= 100,000 X 0.0001 = 10 đô la Mỹ

Nếu bạn giao dịch mini lot (10,000 đơn vị), một pip = 1 đô la Mỹ.

Nếu bạn giao dịch micro lot (1,000 đơn vị), một pip = 0.10 đô la Mỹ

Lot trong giao dịch Forex là gì?

Hình 5: Minh họa Một Lot

Trong giao dịch forex, một lot  là đơn vị chuẩn để đo kích thước giao dịch, với một lot tiêu chuẩn tương đương 100,000 đơn vị tiền tệ cơ sở. Kích thước lot ảnh hưởng trực tiếp đến giá trị của một pip. Với một lot tiêu chuẩn của cặp EUR/USD, mỗi biến động pip tương đương thay đổi giá trị 10 đô la Mỹ.

Tính lợi nhuận và thua lỗ

Để tính lợi nhuận hoặc thua lỗ tiềm năng trong giao dịch forex:Đối với vị thế mua (long): Lợi nhuận/Thua lỗ = (Giá đóng cửa - Giá mở cửa) × Kích thước lot × Số lượng lot
 
Đối với vị thế bán (short): Lợi nhuận/Thua lỗ = (Giá mở cửa - Giá đóng cửa) × Kích thước lot × Số lượng lot

Ví dụ tính toán

Kịch bản giao dịch:

• Cặp tiền tệ: EUR/USD

• Mở vị thế: Mua 1 lot tiêu chuẩn (100,000 đơn vị) tại 1.2000

• Đóng vị thế: Bán tại 1.2050

• Tính toán: (1.2050 - 1.2000) × 100,000 = 500 đô la lợi nhuận

Nhà giao dịch Forex là ai?

Nhà giao dịch forex là người tham gia thị trường forex bằng cách mua và bán các cặp tiền tệ, với mục tiêu kiếm lợi nhuận từ sự thay đổi tỷ giá. Nhà giao dịch có thể là cá nhân hoặc tổ chức như ngân hàng và quỹ đầu tư.

Cách trở thành nhà giao dịch Forex?

Có một số bước quan trọng bạn cần thực hiện để trở thành nhà giao dịch forex:

1. Học các kiến thức cơ bản

Nghiên cứu, học hỏi và hiểu các khái niệm chính trong giao dịch forex như cặp tiền tệ, pip, lot, spread, đòn bẩy, ký quỹ và cách thị trường hoạt động. Học viện Giao dịch TMGM’ cung cấp kiến thức toàn diện về các chủ đề này. 

2. Chọn nhà môi giới uy tín

Để giao dịch forex trực tuyến, bạn cần một nhà môi giới. Để đảm bảo an toàn và đáng tin cậy, hãy chọn nhà môi giới được quản lý, có giấy phép và minh bạch về phí. TMGM đáp ứng tất cả các tiêu chí này. 

3. Mở và thiết lập tài khoản giao dịch

Bắt đầu với tài khoản giao dịch thử nghiệm (paper trading), có vốn ảo để bạn luyện tập mà không rủi ro mất tiền thật. TMGM cung cấp tài khoản demo  với vốn ảo và cho phép giao dịch các cặp forex thật nhưng không có rủi ro tài chính.

4. Bắt đầu giao dịch với lot nhỏ và tăng dần

Khi sẵn sàng giao dịch, hãy sử dụng kích thước lot nhỏ để hạn chế rủi ro và tránh dùng đòn bẩy cao ngay từ đầu. Khi bạn tự tin hơn, có thể tăng dần kích thước giao dịch.

5. Tiếp tục học hỏi về giao dịch forex

 Luôn cập nhật thông tin thị trường, tin tức mới nhất, các quyết định kinh tế và thông báo của ngân hàng trung ương, đồng thời cải thiện chiến lược theo thời gian. 

Đòn bẩy và Ký quỹ trong giao dịch Forex là gì?

Đòn bẩy trong Forex là gì?

Đòn bẩy  cho phép nhà giao dịch forex kiểm soát vị thế lớn với số vốn tương đối nhỏ. Nó được biểu thị dưới dạng tỷ lệ, ví dụ 30:1, nghĩa là bạn có thể duy trì vị thế lớn gấp 30 lần vốn đầu tư.

Đòn bẩy là con dao hai lưỡi:

• Nó khuếch đại lợi nhuận tiềm năng khi thị trường thuận lợi
• Nó cũng khuếch đại thua lỗ tiềm năng khi thị trường bất lợi

Ký quỹ trong giao dịch Forex là gì?

Ký quỹ trong forex  là khoản tiền đặt cọc cần thiết để mở và duy trì vị thế có đòn bẩy. Nó đóng vai trò như tài sản đảm bảo cho phần vị thế được vay mượn.

Các loại ký quỹ

• Ký quỹ ban đầu:  Là tỷ lệ phần trăm của tổng giá trị giao dịch cần thiết để mở vị thế. Ví dụ, với đòn bẩy 30:1, yêu cầu ký quỹ ban đầu là 3,33% tổng giá trị vị thế.
• Ký quỹ duy trì:  Là số dư tối thiểu trong tài khoản để giữ vị thế mở. Nếu vốn chủ sở hữu tài khoản giảm dưới mức này do thua lỗ, bạn có thể nhận được yêu cầu nạp thêm ký quỹ hoặc vị thế sẽ bị đóng tự động (stop out).

Cách tính ký quỹ trong giao dịch Forex

Đối với giao dịch EUR/USD với:

• Kích thước vị thế: 1 lot tiêu chuẩn (100,000 EUR)
• Tỷ giá hiện tại: 1.2000
• Giá trị vị thế bằng USD: 120,000
• Đòn bẩy: 30:1
• Yêu cầu ký quỹ ban đầu: 120,000 ÷ 30 = 4,000 đô la Mỹ

Bạn cần ít nhất 4,000 đô la trong tài khoản để mở vị thế này.

Quản lý rủi ro với đòn bẩy

Đòn bẩy trong giao dịch có thể khuếch đại lợi nhuận và thua lỗ, do đó quản lý rủi ro là yếu tố then chốt để duy trì chiến lược bền vững.

• Quản lý kích thước vị thế: Để hạn chế rủi ro quá mức, giới hạn mỗi giao dịch chỉ chiếm một tỷ lệ nhỏ vốn tổng thể. Phương pháp phổ biến là không rủi ro quá 1-2% vốn cho mỗi giao dịch.
• Lệnh dừng lỗ (Stop-Loss): Luôn sử dụng lệnh dừng lỗ để xác định mức thua lỗ tối đa chấp nhận được cho mỗi giao dịch, đảm bảo các biến động bất ngờ không gây tổn thất lớn.
• Tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận: Ưu tiên các giao dịch có tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận thuận lợi, thường là ít nhất 1:2. Điều này giúp các giao dịch thành công bù đắp cho các thua lỗ tiềm năng theo thời gian.
• Giảm đòn bẩy: Mặc dù nhà môi giới có thể cung cấp đòn bẩy cao, hãy cân nhắc sử dụng mức thấp hơn để giảm rủi ro và tránh bị thanh lý không cần thiết.
• Kiểm tra áp lực (Stress Testing): Đánh giá tác động của các điều kiện thị trường khác nhau, bao gồm biến động cao, đến các vị thế có đòn bẩy. Điều này giúp nhà giao dịch forex chuẩn bị cho các biến động giá bất ngờ và điều chỉnh chiến lược phù hợp.

Quản lý đòn bẩy hiệu quả đảm bảo kiểm soát rủi ro và duy trì bền vững lâu dài trong giao dịch.

Thị trường Forex là gì?

Giao dịch forex là thị trường phi tập trung và hoạt động qua quầy (OTC). Thay vì có một sàn giao dịch trung tâm, các giao dịch diễn ra điện tử giữa các ngân hàng, nhà môi giới, tổ chức và nhà giao dịch cá nhân.

Hình 6: Minh họa các giao dịch forex hàng ngày 

Sự phát triển của giao dịch Forex

Thị trường forex hiện đại  đã trải qua nhiều thay đổi quan trọng kể từ khi hình thành:

• Trước những năm 1970: Tỷ giá cố định theo Thỏa thuận Bretton Woods

• Năm 1971: Chuyển sang tỷ giá thả nổi sau khi Bretton Woods sụp đổ

• Thập niên 1980-1990: Ra đời các nền tảng giao dịch điện tử và mở rộng quyền truy cập cho các tổ chức

• Đầu những năm 2000: Sự phát triển của các nhà môi giới forex trực tuyến, mở rộng cơ hội cho nhà giao dịch cá nhân

• Hiện nay: Giao dịch thuật toán tiên tiến, nền tảng di động và tích hợp với các loại tài sản khác

Thị trường forex ngày nay là một hệ sinh thái tinh vi, nơi các ngân hàng trung ương, ngân hàng thương mại, công ty đầu tư, tập đoàn và nhà giao dịch cá nhân tương tác liên tục trên toàn cầu.

Yếu tố tác động đến thị trường Forex?

Yếu tố kinh tế

Chính sách ngân hàng trung ương

Ngân hàng trung ương đóng vai trò quan trọng trong việc định hình chính sách tiền tệ, ảnh hưởng trực tiếp đến giá trị tiền tệ. Lãi suất là công cụ chính

Chỉ số kinh tế

Các báo cáo kinh tế quan trọng ảnh hưởng đến thị trường forex:

Sự kiện địa chính trị