미 달러지수 가격 전망: DXY, 강세 깃발형 패턴 상향 돌파 후 연중 최고치 경신

• 미국의 높은 인플레이션과 연준의 매파적 발언이 금리 인상 전망에 힘을 실으면서 미국 달러지수가 연중 최고치를 경신했다.
• DXY가 상승 깃발형 패턴을 상향 돌파했으며, RSI는 63으로 상승 모멘텀을 시사한다.
• 103.00을 돌파한 뒤 안착하면 104.00을 향한 상승의 길이 열릴 수 있으며, 102.20은 1차 지지선으로 작용한다.

수요일 미국 달러지수(DXY)는 이틀 연속 상승하며 연중 최고치를 경신했다. 예상을 웃돈 미국 소비자물가 상승률과 미국 연방준비제도(연준) 인사들의 추가 긴축 요구가 더욱 공격적인 금리 인상 전망에 힘을 실었다.

주요 6개 통화 바스켓 대비 달러 가치를 추적하는 DXY는 기사 작성 시점에 102.96 부근에서 거래되며, 지난 10월 기록한 종전 연중 최고치인 102.94를 넘어섰다.

화요일 발표된 자료에 따르면 미국의 10월 소비자물가지수(CPI)는 전월 대비 0.4% 상승했다. 예상치인 0.3%를 웃돌았지만 9월의 0.6%보다는 낮았다. 식품과 에너지를 제외한 근원 CPI는 전월 대비 0.3% 상승해 9월과 같은 상승률을 기록했으며, 예상치인 0.2%를 상회했다. CME FedWatch 도구에 따르면 트레이더들은 현재 12월 금리 인상을 완전히 가격에 반영하고 있으며, 25베이시스 포인트(bp) 인상 확률은 87.1%, 더 큰 폭인 50bp 인상 확률은 12.9%로 보고 있다.

연준의 매파적 기조와 수익률곡선 평탄화가 DXY를 지지하며 달러 강세 뒷받침

ING 애널리스트들은 최근 예상을 웃돈 미국 물가 지표와 통화정책 관련 발언으로 금리 전망이 크게 달라졌다고 강조했다. 이들은 연준의 크리스 월러가 “12월 9일 연방공개시장위원회(FOMC) 회의에서 50bp 금리 인상에 찬성표를 던질 수 있다고 경고하며 어제 이른 시간 단기자금시장에 매파적 수류탄을 던졌다”고 평가했다. 이어 이러한 입장은 “10월 CPI가 3개월 연속 높은 상승률을 보이는 것을…조건으로 했으며, 이후 실제로 그렇게 나왔다”고 덧붙였다.

이러한 배경에서 ING는 금리 여건이 달러에 우호적이라고 분석하며, “연준이 금리를 제약적 수준으로 끌어올리는 과정에서 나타나는 미국 수익률곡선의 베어 플래트닝은 대체로 경기민감 통화 대비 달러 강세에 유리하다”고 강조했다. ING는 “미국 노동시장이 가속화될 가능성이 있고, 근원 인플레이션은 목표치를 크게 웃돌며, 연준은 다시 방아쇠를 당길 준비가 돼 있다”며 “달러가 향후 몇 주 동안 강세를 유지하면서 거래 범위 상단을 시험할 것으로 예상한다”고 밝혔다. 지수 전망과 관련해서는 “DXY가 최근 고점 부근을 유지할 것이며, 머지않아 102.85/103.00의 주요 저항선을 다시 시험할 수 있다”고 결론지었다.

기술적 분석

일봉 차트에서 최근 상승세는 상승 깃발형 패턴의 상단 돌파를 확인해 준다. 지수는 21일, 50일, 100일 단순이동평균선(SMA)도 모두 웃돌고 있다. 이러한 신호들을 종합하면 매수세가 우위를 점하고 있음을 시사한다.

상대강도지수(RSI)는 63으로 아직 과매수 구간에 진입하지 않은 채 강세 영역에 머물고 있다. 이동평균 수렴·확산 지수(MACD)는 소폭 플러스로 전환해, 최근 횡보 조정 이후 상승 모멘텀이 안정되고 있음을 시사한다.

상방에서는 103이 당장의 저항선이다. 일봉 종가가 이 수준을 웃돌면 104, 이어 105를 향한 상승의 길이 열릴 수 있다. 하방에서는 상승 깃발형 패턴의 기존 상단인 102.20 부근이 1차 지지선이다.

그 아래에서는 21일 SMA인 101.97이 심리적 지지선인 102를 뒷받침한다. 조정이 더 깊어지면 상승 깃발형 패턴의 하단 부근에 있는 50일 SMA인 101.24, 이어 100일 SMA인 100.77까지 하락할 수 있다.

(이 기사의 기술적 분석은 AI 도구의 도움을 받아 작성되었습니다. 자세히 알아보기.)