ดัชนีดอลลาร์สหรัฐพุ่งทะยานสู่ระดับ 103 หลัง CPI ที่ร้อนแรงจุดกระแสคาดการณ์การขึ้นดอกเบี้ยของเฟดอีกครั้ง

• ดัชนีดอลลาร์พุ่งขึ้น 0.69% หลังเงินเฟ้อทั่วไปเร่งตัวสู่ 3.7%
• Core CPI เพิ่มขึ้นสู่ 2.6% ตอกย้ำความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อที่ยังคงอยู่ในระดับสูง
• โอกาสที่ Fed จะขึ้นดอกเบี้ยในเดือนตุลาคมพุ่งสู่ 42% หนุนอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐปรับสูงขึ้น

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามผลการเคลื่อนไหวของ Greenback เทียบกับตะกร้าสกุลเงินหลัก 6 สกุล พุ่งขึ้นกว่า 0.69% หลังข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐออกมาแข็งแกร่งกว่าถ้อยแถลงเชิงผ่อนคลายของ Fed ที่ระบุว่าไม่มีความจำเป็นต้องขึ้นดอกเบี้ยในปี 2027 โดย DXY เพิ่มขึ้น 0.69% อยู่ที่ 102.90

DXY พุ่งสู่ 102.90 หลังเงินเฟ้อเร่งตัวดันอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐสูงขึ้น

ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐในเดือนกันยายนสูงกว่าที่คาด โดยตัวเลขออกมาที่ 0.6% MoM ตามคาด ขณะที่ในรายปีเพิ่มขึ้นจาก 3.4% เป็น 3.7% YoY สูงกว่าประมาณการ ส่วน Core CPI ซึ่งไม่รวมรายการที่ผันผวนอย่างพลังงานและอาหาร ขยายตัว 0.3% MoM สูงกว่าคาด และในช่วง 12 เดือนถึงเดือนกันยายน เพิ่มขึ้นจาก 2.4% เป็น 2.6% ซึ่งสูงกว่าที่คาดเช่นกัน

การพุ่งขึ้นของราคาน้ำมันเบนซินและดีเซล รวมถึงราคาอาหาร เป็นปัจจัยหนุนเงินเฟ้อทั่วไป ขณะที่ Core CPI ปรับเพิ่มขึ้นจากต้นทุนที่อยู่อาศัย ค่าเช่าเทียบเท่าของเจ้าของบ้าน ค่าใช้จ่ายด้านสันทนาการและการศึกษา รวมถึงการพุ่งขึ้นของราคารถยนต์มือสองและรถบรรทุก

หลังการเผยแพร่รายงานดังกล่าว ตลาดการเงินได้เพิ่มการคาดการณ์โอกาสที่ Fed จะขึ้นดอกเบี้ยในการประชุมเดือนตุลาคม หนึ่งวันก่อนหน้านี้ ความน่าจะเป็นอยู่ใกล้ 22% ขณะที่ ณ เวลาที่เขียนบทความนี้ พุ่งขึ้นสู่ 42% และสำหรับปี 2027 นักลงทุนกำลังสะท้อนการคุมเข้มนโยบายการเงิน 54 เบสิสพอยต์ ตามข้อมูลจาก Prime Terminal

ข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐขัดแย้งกับถ้อยแถลงของ John Williams ประธาน Fed สาขานิวยอร์กเมื่อวันอังคาร ซึ่งกล่าวว่าเขามองว่าจะมีการขึ้นดอกเบี้ยอีกครั้งในปี 2026 และจะไม่มีการขึ้นดอกเบี้ยในปี 2027

ทั้งนี้ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐพุ่งขึ้น โดยพันธบัตรอายุ 10 ปีให้ผลตอบแทนที่ 5.251% เพิ่มขึ้น 3.5 เบสิสพอยต์ ขณะเดียวกัน อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 2 ปี ซึ่งไวต่อการเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยระยะสั้นมากที่สุด เพิ่มขึ้นเกือบ 7 เบสิสพอยต์ สู่ 4.865%

อะไรคือปัจจัยถัดไปสำหรับดอลลาร์สหรัฐ?

ปฏิทินเศรษฐกิจจะมีการเผยแพร่ Beige Book ของ Fed, ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI), ยอดค้าปลีก, จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรก และถ้อยแถลงเพิ่มเติมจากเจ้าหน้าที่ Fed

คาดการณ์ราคาดัชนีดอลลาร์สหรัฐ: มุมมองทางเทคนิค

ในกราฟรายวัน ดัชนีดอลลาร์สปอตซื้อขายอยู่ที่ 102.87 ดัชนียังคงมีแนวโน้มขาขึ้นในระยะใกล้ เนื่องจากราคายืนอยู่สูงกว่ากลุ่มเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 50/100/200 วันที่บริเวณ 100.25 อย่างชัดเจน และเคลื่อนไปตามเส้นแนวโน้มขาขึ้นระยะกลางที่กำลังถูกทดสอบใกล้ระดับปัจจุบัน เส้นแนวโน้มขาขึ้นระยะยาวซึ่งทำหน้าที่เป็นแนวรับบริเวณ 101.84 อยู่ต่ำกว่าราคาเพียงเล็กน้อย ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (14) ที่ 71.85 บ่งชี้ภาวะซื้อมากเกินไป สะท้อนว่าการปรับขึ้นเริ่มตึงตัว แต่ยังได้รับแรงหนุนจากโมเมนตัมที่แข็งแกร่ง

ในด้านขาลง แนวรับทันทีสอดคล้องกับเส้นแนวโน้มขาขึ้นระยะกลางที่ 102.87 ตามด้วยเส้นแนวโน้มขาขึ้นระยะยาวบริเวณ 101.84 หากเกิดการย่อตัวลึกลง เป้าหมายจะอยู่ที่ฐานเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สำคัญใกล้ 100.25 ซึ่งเป็นบริเวณที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 50, 100 และ 200 วันมารวมตัวกันเพื่อเสริมโครงสร้างขาขึ้นในภาพกว้าง

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)